우리가 흔히 투자하는 미국 ETF의 배당 수익률을 비교해보고자 한다.
우선 레이달리오의 올웨더 포트폴리오를 본 따서 ETF 포트폴리오를 주식, 채권, 원자재 정도로 나누어보자.
그리고 주식 ETF, 채권 ETF, 원자재 ETF를 비교해보자.
미국 주식 ETF
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티커
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ETF 이름
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AUM
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YTD
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가격
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배당금
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배당률
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운용보수 |
| SPY | SPDR S&P 500 ETF Trust | $502,582 | 7.26% | $509.83 | $6.63 | 1.29% | 0.09% |
| IVV | iShares Core S&P 500 ETF | $451,989 | 7.45% | $513.23 | $6.90 | 1.33% | 0.03% |
| VOO | Vanguard S&P 500 ETF | $428,894 | 7.60% | $470.01 | $6.36 | 1.34% | 0.03% |
| VTI | Vanguard Total Stock Market ETF | $382,768 | 6.95% | $253.71 | $3.41 | 1.34% | 0.03% |
| QQQ | Invesco QQQ Trust Series I | $251,717 | 5.96% | $433.92 | $2.54 | 0.58% | 0.20% |
| VEA | Vanguard FTSE Developed Markets ETF | $129,195 | 3.83% | $49.45 | $1.64 | 3.30% | 0.05% |
| VUG | Vanguard Growth ETF | $118,752 | 8.75% | $338.08 | $1.80 | 0.53% | 0.04% |
| VTV | Vanguard Value ETF | $113,829 | 5.98% | $158.44 | $3.67 | 2.32% | 0.04% |
| IEFA | iShares Core MSCI EAFE ETF | $113,631 | 4.19% | $73.30 | $2.25 | 3.08% | 0.07% |
| IWF | iShares Russell 1000 Growth ETF | $88,668 | 8.88% | $330.09 | $2.19 | 0.66% | 0.19% |
| IJH | iShares Core S&P Mid-Cap ETF | $84,249 | 5.48% | $58.47 | $3.08 | 5.26% | 0.05% |
| VIG | Vanguard Dividend Appreciation ETF | $79,330 | 5.15% | $179.17 | $3.21 | 1.78% | 0.06% |
| IJR | iShares Core S&P Small-Cap ETF | $76,471 | -2.01% | $106.07 | $1.42 | 1.35% | 0.06% |
| IEMG | iShares Core MSCI Emerging Markets ETF | $76,293 | 1.13% | $51.15 | $1.46 | 2.83% | 0.09% |
| VWO | Vanguard FTSE Emerging Markets ETF | $76,044 | 1.30% | $41.60 | $1.46 | 3.47% | 0.08% |
| VXUS | Vanguard Total International Stock ETF | $67,888 | 3.19% | $59.59 | $1.98 | 3.33% | 0.07% |
| XLK | Technology Select Sector SPDR Fund | $67,136 | 6.83% | $205.63 | $1.46 | 0.70% | 0.09% |
| VGT | Vanguard Information Technology ETF | $65,485 | 6.52% | $515.56 | $3.12 | 0.60% | 0.10% |
| SCHD | Schwab US Dividend Equity ETF | $64,526 | 3.19% | $78.56 | $2.66 | 3.37% | 0.06% |
| VO | Vanguard Mid-Cap ETF | $63,762 | 4.17% | $242.35 | $3.53 | 1.46% | 0.04% |
| IWM | iShares Russell 2000 ETF | $61,734 | 0.85% | $202.41 | $2.70 | 1.34% | 0.19% |
| VYM | Vanguard High Dividend Yield Index ETF | $56,645 | 5.32% | $116.92 | $3.42 | 2.90% | 0.06% |
| VB | Vanguard Small Cap ETF | $56,164 | 3.13% | $220.01 | $3.32 | 1.51% | 0.05% |
| IWD | iShares Russell 1000 Value ETF | $54,722 | 5.20% | $173.85 | $3.34 | 1.92% | 0.19% |
| ITOT | iShares Core S&P Total U.S. Stock Market ETF | $53,506 | 6.87% | $112.46 | $1.55 | 1.37% | 0.03% |
우리나라 사람이 가장 많이 매수하는 SPY의 연간 배당률은 1.29%이고 QQQ의 연간 배당률은 0.58%이다.
QQQ의 연간 운용보수가 0.2%인 것을 감안하면 시세차익을 제외한 QQQ의 연간 수익은 0.38%이다. 여기에 세금까지 더해지면 사실상 시세차익 없이는 수익이 없다고 볼 수 있다.
복잡하게 생각하기 싫다면 SPY나 IVV, VOO 같은 S&P를 추종하는 ETF나 QQQ를 매수하는 것이 마음은 편할 것이다.
하지만 특별히 가치주나 성장주 중에 더 성장할 것이라고 생각되는 섹터가 있으면 VUG나 VTV로 비중을 실을 수도 있다.
인상깊은건 S&P의 Mid-Cap ETF의 배당수익률이 꽤 좋다는 점이다.
VWO는 이머징 마켓 ETF인데 요즘 점점 빈익빈 부익부가 가속화되면서 오히려 이머징 마켓의 성장률이 미국 시장 성장률보다 떨어지는 모습이 보여서 쉽사리 선택하기 어려운 것 같다.
미국 채권 ETF
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티커
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ETF 이름
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AUM
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YTD
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가격
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배당금
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배당률
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운용보수 |
| BND | Vanguard Total Bond Market ETF | $105,346.00 | -1.52% | $72.02 | $2.34 | 3.25% | 0.03% |
| AGG | iShares Core U.S. Aggregate Bond ETF | $102,698.00 | -1.59% | $97.10 | $3.21 | 3.30% | 0.03% |
| BNDX | Vanguard Total International Bond ETF | $53,115.50 | -0.80% | $48.80 | $2.23 | 4.57% | 0.07% |
| TLT | iShares 20+ Year Treasury Bond ETF | $47,420.10 | -5.41% | $92.94 | $3.42 | 3.68% | 0.15% |
| VCIT | Vanguard Intermediate-Term Corporate Bond ETF | $46,645.90 | -1.18% | $79.77 | $3.13 | 3.92% | 0.04% |
| MUB | iShares National Muni Bond ETF | $36,892.30 | -0.22% | $107.65 | $2.93 | 2.72% | 0.05% |
| VCSH | Vanguard Short-Term Corporate Bond ETF | $36,009.10 | 0.08% | $76.97 | $2.52 | 3.27% | 0.04% |
| LQD | iShares iBoxx $ Investment Grade Corporate Bond ETF | $34,134.10 | -1.87% | $107.81 | $4.49 | 4.17% | 0.14% |
| VTEB | Vanguard Tax-Exempt Bond ETF | $31,990.30 | -0.36% | $50.61 | $1.45 | 2.87% | 0.05% |
| BIL | SPDR Bloomberg 1-3 Month T-Bill ETF | $31,541.60 | 1.10% | $91.63 | $4.67 | 5.10% | 0.14% |
| BSV | Vanguard Short-Term Bond ETF | $31,382.90 | -0.37% | $76.35 | $2.03 | 2.66% | 0.04% |
| MBB | iShares MBS ETF | $28,012.50 | -1.94% | $91.67 | $3.29 | 3.59% | 0.04% |
| IEF | iShares 7-10 Year Treasury Bond ETF | $27,724.70 | -2.35% | $93.65 | $3.08 | 3.29% | 0.15% |
| IUSB | iShares Core Total USD Bond Market ETF | $27,123.30 | -1.28% | $45.21 | $1.63 | 3.60% | 0.06% |
| VGIT | Vanguard Intermediate-Term Treasury ETF | $25,773.10 | -1.48% | $58.13 | $1.70 | 2.92% | 0.04% |
| GOVT | iShares U.S. Treasury Bond ETF | $25,086.80 | -1.72% | $22.54 | $0.63 | 2.81% | 0.05% |
| SHY | iShares 1-3 Year Treasury Bond ETF | $24,987.90 | -0.09% | $81.49 | $2.62 | 3.22% | 0.15% |
| JPST | JPMorgan Ultra-Short Income ETF | $22,553.40 | 1.06% | $50.33 | $2.52 | 5.00% | 0.18% |
| IGSB | iShares 1-5 Year Investment Grade Corporate Bond ETF | $21,140.30 | 0.11% | $51.02 | $1.75 | 3.42% | 0.04% |
| VGSH | Vanguard Short-Term Treasury ETF | $20,101.80 | -0.09% | $57.89 | $2.08 | 3.59% | 0.04% |
| SGOV | iShares 0-3 Month Treasury Bond ETF | $19,052.50 | 1.12% | $100.52 | $5.08 | 5.05% | 0.07% |
| TIP | iShares TIPS Bond ETF | $18,884.60 | -1.09% | $106.32 | $2.94 | 2.76% | 0.19% |
| SHV | iShares Short Treasury Bond ETF | $18,170.30 | 1.01% | $110.32 | $5.47 | 4.96% | 0.15% |
| USFR | WisdomTree Floating Rate Treasury Fund | $17,481.40 | 1.22% | $50.41 | $2.64 | 5.25% | 0.15% |
| BIV | Vanguard Intermediate-Term Bond ETF | $17,269.00 | -1.61% | $74.72 | $2.46 | 3.30% | 0.04% |
채권 ETF의 특징은 채권의 이자 (coupon이라고 부름)을 지급하기 때문에 배당수익률이 꽤 나온다는 것이다.
가장 흔하게 선택하는 미국 장기채 ETF은 TLT로 3.68%의 배당률과 0.15%의 운용보수를 가지고 있다.
국채만 사고 팔면 되는거라서 딱히 운용할 것도 없을텐데 운용 보수를 비싸게 받아간다는게 조금 얄미운 부분이다.
중기채권으로 IEF도 많이 선택하는데 이것도 운용보수가 꽤 높다.
TIP은 물가연동채로, 레이달리오는 인플레이션을 헷지할 목적으로 물가연동채를 반드시 포함해야한다고 이야기했었으나, 우리 같은 개미 투자자 입장에서는 어차피 큰 의미있는 금액이 실리지는 않을 것 같아서 크게 신경쓰지 않아도 될 것 같다.
미국 원자재 ETF
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티커
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ETF 이름
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AUM
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YTD
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가격
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배당금
|
배당률
|
운용보수 |
| GLD | SPDR Gold Shares | $57,763.40 | 4.47% | $199.71 | $0.00 | 0.00% | 0.40% |
| IAU | iShares Gold Trust | $26,933.30 | 4.53% | $40.80 | $0.00 | 0.00% | 0.25% |
| SLV | iShares Silver Trust | $10,373.90 | 5.74% | $23.03 | $0.00 | 0.00% | 0.50% |
| GLDM | SPDR Gold MiniShares Trust | $6,724.68 | 4.55% | $42.77 | $0.00 | 0.00% | 0.10% |
| PDBC | Invesco Optimum Yield Diversified Commodity Strategy No K-1 ETF | $4,582.99 | 3.46% | $13.76 | $0.56 | 4.07% | 0.59% |
| SGOL | abrdn Physical Gold Shares ETF | $2,860.86 | 4.51% | $20.63 | $0.00 | 0.00% | 0.17% |
| FTGC | First Trust Global Tactical Commodity Strategy Fund | $2,267.89 | 5.70% | $23.72 | $0.75 | 3.16% | 0.95% |
| DBC | Invesco DB Commodity Index Tracking Fund | $1,685.10 | 3.27% | $22.76 | $1.09 | 4.78% | 0.87% |
| USO | United States Oil Fund LP | $1,424.33 | 14.52% | $76.33 | $0.00 | 0.00% | 0.60% |
| SIVR | abrdn Physical Silver Shares ETF | $1,114.70 | 5.84% | $24.10 | $0.00 | 0.00% | 0.30% |
| IAUM | iShares Gold Trust Micro ETF of Benef Interest | $1,067.52 | 4.47% | $21.52 | $0.00 | 0.00% | 0.09% |
| GSG | iShares S&P GSCI Commodity-Indexed Trust | $1,002.87 | 8.72% | $21.81 | $0.00 | 0.00% | 0.75% |
| BAR | GraniteShares Gold Trust | $979.26 | 4.51% | $21.31 | $0.00 | 0.00% | 0.17% |
| BCI | abrdn Bloomberg All Commodity Strategy K-1 Free ETF | $945.79 | 1.70% | $19.69 | $0.76 | 3.87% | 0.26% |
| GLTR | abrdn Physical Precious Metals Basket Shares ETF | $940.70 | 4.03% | $94.69 | $0.00 | 0.00% | 0.60% |
| PPLT | abrdn Physical Platinum Shares ETF | $929.77 | -5.27% | $86.36 | $0.00 | 0.00% | 0.60% |
| OUNZ | VanEck Merk Gold Trust | $834.85 | 4.51% | $20.86 | $0.00 | 0.00% | 0.25% |
| UNG | United States Natural Gas Fund LP | $789.27 | -25.39% | $15.13 | $0.00 | 0.00% | 1.06% |
| DBA | Invesco DB Agriculture Fund | $737.60 | 13.74% | $23.59 | $0.96 | 4.16% | 0.93% |
| AAAU | Goldman Sachs Physical Gold ETF | $619.37 | 4.48% | $21.35 | $0.00 | 0.00% | 0.18% |
| UCO | ProShares Ultra Bloomberg Crude Oil | $584.28 | 21.61% | $31.74 | $0.00 | 0.00% | 1.43% |
| BOIL | ProShares Ultra Bloomberg Natural Gas | $520.58 | -51.05% | $13.92 | $0.00 | 0.00% | 0.95% |
| DJP | iPath Bloomberg Commodity Index Total Return ETN | $481.03 | 2.04% | $31.01 | $0.00 | 0.00% | 0.70% |
| AGQ | ProShares Ultra Silver | $409.63 | 9.16% | $29.66 | $0.00 | 0.00% | 0.95% |
| KRBN | KraneShares Global Carbon Strategy ETF | $308.59 | -17.90% | $29.96 | $2.77 | 9.43% | 0.79% |
원자재 ETF의 특징은 배당금은 없고 운용보수는 높다는 것이다.
GLD가 가장 유명한 ETF지만 운용보수만 따지면 IAU가 더 좋다.
또 유명한것은 유가를 따라가는 USO
그리고 원자재 전체적으로 노출이 있는 GSG이다.
원자재 ETF는 전반적으로 운용규모도 적고 특별한 일이 없는 한 거래량도 많지 않아서 사실 선택지가 금, 은, 유가, 그리고 GSG 정도로 한정되어있는 편이다.
결론
주식은 IVV, QQQ에 더하여 유망하다고 생각되는 개별종목 한 두개로 분산투자하면 좋을 것 같다.
채권은 TLT, IEF 밖에 선택지가 없는 것 같다.
원자재 ETF는 금 쪽에서는 운용보수가 낮지만 운용규모는 어느정도 받쳐주는 IAU가 좋은 선택일 것 같고
거기에 SLV, GSG, USO 정도를 상황에 따라 믹스하면 좋을 것 같다.