백시멘트 및 용융알루미나를 생산하는 회사.
자회사인 유니온머티리얼과 더불어 상승. 유니온머티리얼은 페라이트 마그네트 및 파인 세라믹스 제품의 제조ㆍ판매를 하는 회사임. 페라이트 자석은 희토류를 사용하지 않는 자석이다.
희토류와 관련이 없는 자석인데도 불구하고 희토류 테마 수혜주인 것은 바로 반사이익 때문이다. 희토류를 구하기 힘들어지면 희토류자석의 대체로 페라이트 자석을 사용한다는 논리이다.
유니온의 최근 주가 현황과 기업 정보, 재무 상태에 대해 리뷰합니다.
주가 현황
스탠 와인스타인의 Relative Strength를 확인해보자.
2023-02-28의 종가를 기준으로 계산해보았을 때, 120일 전인 2022-11-01 대비 KOSPI 인덱스의 등락율은 3.32%, 유니온의 등락율은 4.63%이었다.
유니온의 최근 20일간 투자자별 매매동향
| 날짜 | 등락률 | 거래량 | 기관순매매 | 외국인순매매 | 외국인보유율 |
| 2023.02.28 | +0.36% | 308818 | 7 | -896 | 0.33% |
| 2023.02.27 | -2.26% | 427807 | 29 | -857 | 0.33% |
| 2023.02.24 | -0.69% | 530519 | -1 | 11171 | 0.34% |
| 2023.02.23 | -3.81% | 863808 | 36 | -28652 | 0.27% |
| 2023.02.22 | +0.17% | 1556418 | 10 | -35108 | 0.45% |
| 2023.02.21 | -0.17% | 1626209 | 8341 | -114752 | 0.68% |
| 2023.02.20 | -3.98% | 5456991 | -50 | 154073 | 1.41% |
| 2023.02.17 | +29.89% | 15514498 | -2102 | -63203 | 0.31% |
| 2023.02.16 | 0.00% | 211381 | 293 | 1570 | 0.71% |
| 2023.02.15 | -3.30% | 97309 | -3 | -21339 | 0.70% |
| 2023.02.14 | -0.60% | 164151 | -8 | 27899 | 0.84% |
| 2023.02.13 | +0.80% | 150254 | 4 | 706 | 0.60% |
| 2023.02.10 | -2.73% | 96757 | 6 | -12049 | 0.59% |
| 2023.02.09 | +0.98% | 121063 | -4044 | -1758 | 0.67% |
| 2023.02.08 | -0.20% | 110883 | 9 | 6000 | 0.68% |
| 2023.02.07 | -0.78% | 159656 | 35 | 12467 | 0.64% |
| 2023.02.06 | +1.58% | 638101 | 1063 | -111308 | 0.56% |
| 2023.02.03 | +2.23% | 176769 | -214 | 26502 | 1.28% |
| 2023.02.02 | +0.20% | 29673 | -3 | 2585 | 1.11% |
| 2023.02.01 | +0.10% | 45910 | -1 | 8448 | 1.09% |
유니온 기본 정보
회사의 개요
유니온은 KOSPI에 상장되어있는 회사로 FnGuide에서의 업종 분류는 <건축자재>이다.
유니온 설립일: 1952/12/06 (상장일: 1996/07/03)
유니온 본사의 주소: 서울시 중구 소공로 94 OCI빌딩 13층
전화번호: 02-757-3801(주식담당: 02-757-3801)
홈페이지 주소: http://www.unioncement.com
유니온 계열의 회사이다.
상장 주식수는 총 1561만 주이며 시가총액은 882억원이다.
이 중 주식을 5% 이상 소유하고 있는 대주주 지분을 제외한 지분은 59.37%으로,
유통주식은 대략 926만 주이며, 시가총액으로는 523억원이다.
현재 EPS는 -1,953, PER는 N/A이며, PBR는 0.70이다.
참고로 FnGuide에 따르면 <건축자재> 업종 평균 PER은 54.15이라고 한다.
유니온 최근 연혁
| 2022/03/25 | 대표이사 변동 : 대표이사 이건영 재선임 |
| 2022/03/25 | 경영진의 변동 : 사외이사 국현리 선임, 상근감사 박완식 재선임, 사외이사 고지석 임기만료 또는 해임 |
| 2022/01/03 | (주)유니온자원 설립 |
| 2020/03/27 | 경영진의 변동 : 사내이사 박대성 신규선임 / 대표이사 이우선 재선임 / 대표이사 강병호 임기만료 또는 해임 |
| 2020/03 | 임원선임 : 대표이사 이우선, 사내이사 : 박대성 |
유니온의 사업 내용
동사는 1964년 국내 유일의 백시멘트 생산을 시작한 이래 1982년 청주공장으로 확장 이전하였으며, 이후 연산 18만톤 규모의 백시멘트 및 용융알루미나를 생산. 항공장에서는 내화물 원재료인 알루미나시멘트와 각종 특수시멘트를 생산하며 국내에서 선도적인 위치를 확고히 함. 또한 수질오염 방지를 위한 탈수기등 환경오염방지 설비와 터널시공용 시멘트인 급결제를 생산.
유니온의 매출 구성
| 제품명 | 구성비 |
| 시멘트 제조 | 41.83% |
| 페라이트사업 | 35.75% |
| 세라믹사업 | 18.98% |
| 환경기계 등 | 3.44% |
유니온의 최근 자본금 변동내역
| 상장일 | 종류 | 변동주식수 | 변동후자본금 |
| 2012/04/19 | 주식배당 | 711274.0 | 7805810 |
| 2011/04/19 | 주식배당 | 677445.0 | 7450173 |
| 2008/05/07 | 액면분할 | NaN | 7111450 |
| 2004/04/13 | 주식배당 | 61842.0 | 7111450 |
| 2000/04/21 | 주식배당 | 60448.0 | 6802240 |
유니온의 최대 주주
| 보고자 | 보유주식수 | 보유지분 (%) |
| 이건영 | 3732750 | 23.91 |
| 이우선 | 2200470 | 14.1 |
| 이선영 | 181400 | 1.16 |
| 장순완 | 150000 | 0.96 |
| 김경자 | 75223 | 0.48 |
| 이복영 | 3472 | 0.02 |
상장 주식수: 1561만 주, 시가총액 882억원
유동주식 지분: 59.37%, 유통주식 약 926만 주 (시가총액: 523억)
유니온의 연결대상 자회사 목록
| 회사명 | 주요사업 |
| 유니온머티리얼㈜ | 페라이트,세라믹 생산판매 |
| 유니온머티리얼베트남(유) | 페라이트 마그네트 제조 |
| 유니온툴텍공구(유) | 호환성공구 도매 |
| 유농영농조합법인 | 작물 및 묘목 재배 |
| ㈜유니온자원 | 광산개발 및 골재생산 |
이 표는 유니온의 연결대상 종속기업을 표시한 것으로, 연결대상이 아니고 지분만 가지고 있는 회사는 표시되어있지 않음.
재무제표
유니온의 연간 손익계산서
(단위: 억원)
| 2017/12 | 2018/12 | 2019/12 | 2020/12 | 2021/12 | |
|---|---|---|---|---|---|
| 매출액(수익) | 1811.4 | 2088.6 | 2100.9 | 1891.9 | 2159.2 |
| 매출원가 | 1554.6 | 1820.1 | 1714.2 | 1560.7 | 1817.0 |
| 판매비와관리비 | 252.1 | 275.7 | 276.5 | 253.1 | 290.5 |
| 영업이익 | 4.6 | -7.2 | 110.2 | 78.1 | 51.7 |
| 금융수익 | 6.0 | 14.5 | 9.0 | 3.5 | 2.1 |
| 금융원가 | 26.1 | 28.0 | 32.4 | 27.2 | 22.9 |
| 기타영업외손익 | 45.5 | -794.5 | -243.5 | 164.5 | 113.6 |
| 관계기업관련손익 | 0.0 | 0.0 | 0.0 | 0.0 | 0.0 |
| 세전계속사업이익 | 30.0 | -815.2 | -156.6 | 218.9 | 144.6 |
| 중단사업이익 | 0.0 | 0.0 | -7.5 | 0.9 | 2.8 |
| 총포괄이익 | 229.5 | -616.1 | -146.9 | 157.2 | 100.6 |
| 주당계속사업이익 | 360.0 | -2718.0 | -1075.0 | 947.0 | 556.0 |
| 희석주당순이익 | 0.0 | 0.0 | 0.0 | 0.0 | 0.0 |
유니온의 분기 손익계산서
(단위: 억원)
| 2022/03 | 2022/06 | 2022/09 | |
|---|---|---|---|
| 매출액(수익) | 545.7 | 617.3 | 579.6 |
| 매출원가 | 462.4 | 514.6 | 506.4 |
| 판매비와관리비 | 77.0 | 86.6 | 78.7 |
| 영업이익 | 6.3 | 16.2 | -5.4 |
| 금융수익 | 14.4 | 0.3 | 0.2 |
| 금융원가 | 6.9 | 8.8 | 11.3 |
| 기타영업외손익 | 19.0 | 269.6 | -281.2 |
| 관계기업관련손익 | 0.0 | 0.0 | 0.0 |
| 세전계속사업이익 | 32.8 | 277.3 | -297.8 |
| 중단사업이익 | 0.0 | 0.0 | 0.0 |
| 총포괄이익 | 23.3 | 208.0 | -226.7 |
| 주당계속사업이익 | 0.0 | 1247.0 | -1569.0 |
| 희석주당순이익 | 0.0 | 0.0 | 0.0 |
유니온의 연간 재무상태표
(단위: 억원)
| 2017/12 | 2018/12 | 2019/12 | 2020/12 | 2021/12 | |
|---|---|---|---|---|---|
| 자산총계 | 3633.0 | 3065.8 | 3251.7 | 3544.3 | 3661.7 |
| 유동자산 | 946.6 | 1108.0 | 1294.5 | 1297.8 | 1337.7 |
| 부채총계 | 1539.6 | 1593.0 | 1823.8 | 1784.2 | 1825.2 |
| 유동부채 | 1065.1 | 1247.8 | 1305.7 | 1173.2 | 1245.8 |
| 자본총계 | 2093.4 | 1472.8 | 1427.9 | 1760.1 | 1836.5 |
| 지배주주지분 | 1488.8 | 1124.5 | 992.1 | 1250.4 | 1310.0 |
| 자본금 | 78.1 | 78.1 | 78.1 | 78.1 | 78.1 |
| 자본잉여금 | 108.5 | 108.5 | 111.0 | 104.0 | 104.0 |
| 이익잉여금 | 963.7 | 997.1 | 810.1 | 943.7 | 1016.5 |
유니온의 분기 재무상태표
(단위: 억원)
| 2021/09 | 2021/12 | 2022/03 | 2022/06 | 2022/09 | |
|---|---|---|---|---|---|
| 자산총계 | 3978.3 | 3661.7 | 3718.8 | 4004.7 | 3798.3 |
| 유동자산 | 1286.5 | 1337.7 | 1377.2 | 1350.9 | 1436.8 |
| 부채총계 | 1868.8 | 1825.2 | 1886.8 | 1964.6 | 1984.9 |
| 유동부채 | 1184.8 | 1245.8 | 1194.3 | 1151.1 | 1143.5 |
| 자본총계 | 2109.4 | 1836.5 | 1832.0 | 2040.1 | 1813.4 |
| 지배주주지분 | 1587.9 | 1310.0 | 1303.6 | 1497.9 | 1255.1 |
| 자본금 | 78.1 | 78.1 | 78.1 | 78.1 | 78.1 |
| 자본잉여금 | 104.0 | 104.0 | 104.0 | 104.0 | 104.0 |
| 이익잉여금 | 1280.0 | 1016.5 | 1009.9 | 1204.2 | 958.9 |
유니온의 가장 최근 분기 재무상태표로 계산해보았을 때
부채 비율은 109.5% 였으며 유동비율은 125.6% 였다.
한편, 자본유보율은 1360.9% 였고, 자본잠식률은 -1507.0% 였다.
부채 비율이 100% 이상으로, 자산대비 부채비율이 좀 높은 편이다.
한편, 자본 유보율이 높아 기업이 보유하고 있는 현금은 많다고 할 수 있다.
유니온의 연간 현금흐름표
(단위: 억원)
| 2017/12 | 2018/12 | 2019/12 | 2020/12 | 2021/12 | 2022 예상 | |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 영업현금흐름 | 122.1 | -45.0 | 162.5 | 158.5 | 94.5 | -43.6 |
| 투자현금흐름 | -482.9 | -151.8 | -297.9 | -123.3 | -18.4 | -286.5 |
| 재무현금흐름 | 355.7 | 233.9 | 204.1 | 74.9 | -131.0 | 230.8 |
유니온의 분기 현금흐름표
(단위: 억원)
| 2021/09 | 2021/12 | 2022/03 | 2022/06 | 2022/09 | |
|---|---|---|---|---|---|
| 영업현금흐름 | -1.1 | 6.2 | -35.9 | -12.8 | 10.9 |
| 투자현금흐름 | -17.2 | -26.1 | -18.9 | -123.4 | -29.3 |
| 재무현금흐름 | 31.4 | -30.1 | 51.3 | 11.5 | 109.0 |
유니온의 간단 손익계산서
(단위: 억원)
| 2017/12 | 2018/12 | 2019/12 | 2020/12 | 2021/12 | 2022 예상 | |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 매출액(수익) | 1811.4 | 2088.6 | 2100.9 | 1891.9 | 2159.2 | 2323.5 |
| 영업이익 | 4.6 | -7.2 | 110.2 | 78.1 | 51.7 | 22.8 |
| 세전계속사업이익 | 30.0 | -815.2 | -156.6 | 218.9 | 144.6 | 16.4 |
총평
1. 테마: 리튬 테마주라 요즘 시장이 좋아하는 테마이기는 한데, 사실 리튬 가격이 비싸졌다고 페라이트 자석이 판매량이 얼마나 늘지는 좀 애매하다. 테마가 애매한 편.
2. 차트 - 120일선: 돌파
3. 차트 - 저항선: 1차 저항선 돌파했는데 반락해서 많이 내려옴.
4. Relative Strength - 살짝 강하다.
5. 기관/외국인: 특이사항 없음
6. 매출 상승중, 영업이익 하락 중
-끝-